La domanda di GNL sta andando alle stelle, stimolando lo sviluppo di una nuova capacità di liquefazione delle esportazioni statunitensi
Poiché la domanda globale di gas non russo è in aumento dopo l’invasione russa dell’Ucraina, le prospettive a breve e medio termine per gli sviluppatori e gli esportatori di GNL degli Stati Uniti stanno diventando più rosee.
L’Europa sta correndo per sostituire quanto più gas russo possibile e per essere indipendente da quel gas entro il 2027. La domanda di GNL sta andando alle stelle, stimolando lo sviluppo di una nuova capacità di liquefazione delle esportazioni statunitensi, mentre le prospettive della domanda del mercato europeo sono improvvisamente diventate molto più incoraggianti rispetto ad un anno fa.
Sempre più acquirenti, anche in Europa, si stanno impegnando o stanno pensando di impegnarsi in accordi a lungo termine di GNL per proteggersi dagli alti e volatili prezzi spot del GNL. Anche l’Europa, motivata ad eliminare la sua dipendenza energetica dalla Russia, sta valutando accordi a lungo termine con gli sviluppatori di GNL. Solo un anno fa gli acquirenti europei giuravano di rinunciare agli accordi di fornitura a lungo termine, a causa delle preoccupazioni ambientali e degli obiettivi UE sullo zero netto entro il 2050.
Sempre un anno fa, lo sviluppo del progetto GNL negli Stati Uniti sembrava essersi bloccato. Ora invece i mercati energetici, completamente stravolti, danno agli esportatori di GNL statunitensi una maggiore certezza di potersi assicurare finanziamenti e contratti a lungo termine per la costruzione di maggiori impianti di esportazione di GNL.
GLI USA SARANNO IL 57% DELLA CAPACITÀ GLOBALE DI LIQUEFAZIONE DI GNL
L’America guiderà le aggiunte globali della capacità di liquefazione del GNL per la metà di questo decennio, ha affermato in un recente rapporto la società di dati e analisi GlobalData. Secondo GlobalData, gli Stati Uniti rappresenteranno il 57% di tutta la nuova capacità di liquefazione del GNL che dovrebbe essere operativa a livello globale tra il 2022 e il 2026.
Gli Stati Uniti entro il 2026 dovrebbero aggiungere una nuova capacità di liquefazione di GNL di 220,3 milioni di tonnellate all’anno (mtpa), mentre i progetti di espansione rappresentano il resto con 30,3 tonnellate all’anno.
“Gli sviluppatori di GNL negli Stati Uniti sono incentivati dalla domanda sempre crescente di gas naturale in tutto il mondo, in particolare nelle regioni asiatiche ed europee. I piani di diversi Paesi europei e del Giappone per ridurre la loro dipendenza dal gas russo dopo l’invasione dell’Ucraina aumenteranno ulteriormente gli sviluppi della liquefazione in negli Stati Uniti”, ha affermato Himani Pant Pandey, analista di petrolio e gas di GlobalData.
Il Plaquemines LNG di Venture Global sarà uno dei nuovi impianti chiave, con una capacità di 20 tonnellate all’anno, ha affermato GlobalData. Due settimane fa, Venture Global LNG ha annunciato una decisione di investimento finale (FID) e la chiusura con successo del finanziamento del progetto da 13,2 miliardi di dollari per la fase iniziale del suo impianto di esportazione di Plaquemines LNG, in Louisiana, e dell’associato gasdotto Gator Express, il più grande finanziamento di progetti al mondo chiuso finora quest’anno.
Plaquemines LNG è anche il primo impianto di esportazione di GNL negli Stati Uniti a raggiungere la FID in quasi tre anni, da quando Calcasieu Pass LNG – della stessa azienda – ha ricevuto il via libera nell’agosto 2019. Calcasieu Pass ha già esportato il suo primo carico di GNL all’inizio di marzo 2022.
Dopo il crollo della domanda globale legato al Covid, il mercato del GNL è di nuovo caldo e gli sviluppatori statunitensi trarranno vantaggio dall’allontanamento dell’Europa dall’energia russa.
L’EUROPA NUOVO LEADER DI MERCATO DEL GNL
Dalla crisi energetica dello scorso autunno, l’Europa ha sostituito l’Asia come motore di crescita della domanda di GNL e non è più “il mercato di ultima istanza” per i carichi di GNL. L’invasione russa dell’Ucraina ha ulteriormente spronato l’Europa a iniziare a ridurre la sua forte dipendenza dal gas russo, senza il quale il continente rischia un grave rallentamento industriale e una corsa per assicurarsi il riscaldamento per il prossimo inverno.
Secondo i dati di Gas Infrastructure Europe, all’8 giugno la capacità di stoccaggio del gas nell’UE era piena a poco più del 50%. Gli Stati UE ora sono tenuti a raggiungere un livello minimo di stoccaggio del gas dell’80% entro il 1° novembre, per proteggersi da potenziali interruzioni della fornitura. Dal 2023, l’obiettivo sarà portato al 90% di stoccaggio completo di gas entro il 1° novembre.
La corsa europea al GNL ha reso l’Europa il mercato principale per le esportazioni di GNL degli Stati Uniti nei primi quattro mesi del 2022, ha affermato la Energy Information Administration (EIA) in un rapporto di questa settimana. Tra gennaio e aprile, gli Stati Uniti hanno esportato il 74% del proprio GNL in Europa, rispetto a una media annuale di appena il 34% dello scorso anno. Nel 2020 e nel 2021, l’Asia è stata la destinazione principale per le esportazioni di GNL degli Stati Uniti, rappresentando quasi la metà di tutte le esportazioni statunitensi.
Allo stesso tempo, le esportazioni di GNL dagli Stati Uniti in Asia sono crollate del 51% nei primi quattro mesi del 2022, a causa delle misure di lockdown, di un inverno mite e dei prezzi spot elevati del GNL, che hanno ridotto la domanda di importazioni spot di GNL. “I prezzi spot elevati del gas presso gli hub commerciali europei hanno incentivato i partecipanti al mercato globale del GNL con flessibilità di destinazione nei loro contratti per fornire più forniture di GNL in Europa”, ha affermato l’EIA.
IL RITORNO DEGLI ACCORDI A LUNGO TERMINE
Poiché i prezzi spot del GNL sono saliti a livelli record e rimangono altamente volatili, mentre l’Europa cerca di ridurre la dipendenza dal gas russo, gli acquirenti stanno tornando ai contratti a lungo termine per assicurarsi la fornitura a lungo termine di gas non russo e per isolarsi da picchi prezzi spot volatili.
“Molti acquirenti tradizionali di GNL non si procureranno gas spot o GNL, né rinnoveranno o firmeranno ulteriori contratti GNL con venditori russi. Anche i prezzi spot sono stati alti e volatili, spingendo molti acquirenti verso contratti a lungo termine”, ha affermato il mese scorso Daniel Toleman, principal analyst di Wood Mackenzie. “Inoltre, alcuni acquirenti stanno tornando ai contratti a lungo termine per conto dei governi per proteggere la sicurezza energetica nazionale”.
Il nuovo ordine energetico mondiale in cui la geopolitica prevale sui segnali di mercato probabilmente accelererà lo slancio per l’ulteriore capacità di esportazione di GNL degli Stati Uniti, poiché gli acquirenti in Europa si stanno rivolgendo ad USA e Qatar per la fornitura di gas in sostituzione dell’energia russa.